జూన్ 06, 2018

అభివృద్ధి మరియు నియంత్రణ విధానాలపై ప్రకటన

ఈ ప్రకటన బ్యాంకింగ్ నియంత్రణ మరియు పర్యవేక్షణను బలోపేతం చేసేందుకు, ఆర్దిక మార్కెట్ల విస్తరణ మరియు వృద్ధి కోసము; ద్రవ్య మరియు రుణ నిర్వహణ లో మెరుగుదల కోసం; చెల్లింపులు మరియు ఒప్పందాల వ్యవస్థల నవీకరణను పెంపొందించడం కోసం మరియు సమాచార నిర్వహణ ను సులభతరం చేయడం కోసం వివిధ అభివృద్ధి మరియు నియంత్రణ విధాన చర్యలను నిర్దేశిస్తుంది

I. నియంత్రణ మరియు పర్యవేక్షణ

1. చట్టబద్ధ ద్రవ్య నిష్పత్తి (యస్ యల్ ఆర్-SLR) నుండి తీయబడిన లిక్విడిటీ కవరేజ్ నిష్పత్తి (ఎల్ సి ఆర్-LCR) లో పెరుగుదల

ప్రస్తుతం వున్న రోడ్ మ్యాప్ ప్రకారం, జనవరి 1, 2019 నాటికి షెడ్యూల్డ్ వాణిజ్య బ్యాంకులు 100 శాతం లిక్విడిటీ కవరేజ్ నిష్పత్తి (LCR) స్థాయికి చేరుకోవాలి. ప్రస్తుతం, లిక్విడిటీ కవరేజ్ నిష్పత్తి కంప్యూటింగ్ కోసం, ఉన్నత నాణ్యతను కలిగిన స్థాయి 1 నగదు రూపంలోని ఆస్తులు (HQLAs) గా, కనీస ఎస్ఎల్ఆర్ అవసరాన్ని మినహాయించి మార్జినల్ స్టాండింగ్ ఫెసిలిటీ (ఎంఎస్ఎఫ్) క్రింద భారతీయ రిజర్వు బ్యాంకు ద్వారా అనుమతించబడిన ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీలు (ప్రస్తుతం బ్యాంకు యొక్క NDTL లో 2 శాతం), మరియు లిక్విడిటీ కవరేజ్ నిష్పత్తి కోసం ద్రవ్య లభ్యత సౌకర్యం (FALLCR) (ప్రస్తుతం బ్యాంకు యొక్క NDTL లో 9 శాతం). LCR ను కంప్యూటింగ్ చేయడానికి, పైన పేర్కొన్న ఆస్తులకు అదనంగా, FALLCR క్రింద అవసరమైన చట్టబద్ధ ద్రవ్య నిష్పత్తి NDTL లో మరో 2 శాతం వరకు (స్థాయి 1) HQLAs ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీలుగా బ్యాంకులు పరిగణనలోకి తీసుకోవాల్సి ఉంటుంది. అందువల్ల ఎస్ఎల్ఆర్ నుంచి బ్యాంకులకు అందుబాటులో ఉన్న మొత్తం NDTL లో 13 శాతంగా ఉంటుంది. లిక్విడిటీ కవరేజ్ నిష్పత్తి (ఎల్ సి ఆర్-LCR)కు సంబంధించిన ఇతర సూచనలు మారవు.

2. రాష్ట్ర ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీల మదింపు

ప్రస్తుతం అమలులో వున్న బ్యాంకుల ఇన్వెస్టుమెంట్ పోర్టుఫోలియో వర్గీకరణ, మదింపు మరియు కార్యాచరణల ప్రూడెన్షియల్ నిబంధనల ప్రకారం, (బ్యాంకుల ఇనెస్ట్మెంట్ పోర్ట్ఫోలియో వర్గీకరణల యొక్క మదింపు మరియు కార్యాచరణల ప్రకారం), రాష్ట్ర ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీలు ఏకరీతి ఈల్డ్ టు మెచూరిటీ (YTM) పద్దతిలో కేంద్ర ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీల (G-Secs) కంటే 25 బేసిస్ పాయింట్ల ఎక్కువ పరిపక్వత లేదా సమానమైన పరిపక్వతను వర్తింపజేయడం ద్వారా మదింపబడతాయి.

ప్రతి రాష్ట్ర ప్రభుత్వంచే జారీ చేయబడిన సెక్యూరిటీలను, పరిశీలించిన ధరల ఆధారంగా మదింపు చేయాలని నిర్ణయించారు. వర్తకం చేసిన రాష్ట్ర ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీలను వారు మార్కెట్లో వర్తకం చేసిన ధర వద్ద మదింపు చేయాలి. వర్తకం కాని రాష్ట్ర ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీల విషయంలో, ప్రాధమిక వేలం వద్ద గమనించిన విధంగా సమానమైన పరిపక్వత యొక్క కేంద్ర సెక్యూరిటీల యొక్క దిగుబడికి రాష్ట్ర-నిర్దిష్ట సగటు ఆధారంగా విలువను అంచనా వేయాలి. దీనికి సంబంధించిన వివరణాత్మక మార్గదర్శకాలు జూన్ 20, 2018 నాటికి విడిగా జారీ చేయబడతాయి.

3. మార్క్ టు మార్కెట్ (MTM) నష్టాలను విస్తరించడం

ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీల దిగుబడులు పెరగడంతో, డిసెంబర్ 2017 మరియు మార్చ్ 2018 తో ముగిసిన త్రైమాసికాల్లో తమ పెట్టుబడుల జాబితాలో నమోదైన మార్క్-టు-మార్కెట్ నష్టాలను బ్యాంకులు నాలుగు త్రైమాసికాల్లో విస్తరించడానికి అనుమతించబడ్డాయి. బ్యాంకులు అలాంటి సంఘటనలు నివారించేందుకు అమ్మకం కోసం అందుబాటులో వున్నవి (AFS) మరియు వర్తకం కోసం అందుబాటులో వున్నవి (HFT) వర్గాలలో తమ ఆస్థిభాగము లో 2 శాతం పెట్టుబడి నిల్వల రిజర్వ్ (IFR) ను ఏర్పరుచుకోవాలి. ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీ దిగుబడుల పెరుగుదల దృష్ట్యా అనేక బ్యాంకులకు ఐఎఫ్ఆర్ నిర్మాణానికి సమయము లేనందున, జూన్ 30, 2018 తో ముగిసిన త్రైమాసికానికి, AFS మరియు HFT పోర్టుఫోలియో మార్క్-టు-మార్కెట్ (MTM) నష్టాలను, జూన్ 30, 2018 తో ముగియనున్న త్రైమాసికానికి, నాలుగు త్రైమాసికాల వ్యవధిలో, బ్యాంకులకు అందుబాటులో ఉంచే అవకాశాన్ని అందుబాటులోకి తెచ్చింది. ఈ విషయం ఫై సర్కులర్ ఒక వారం రోజులలో జారీ చేయబడుతుంది.

4. పట్టణ సహకార బ్యాంకులు చిన్న ఫైనాన్స్ బ్యాంకులు గా స్వచ్ఛంద మార్పిడి

భారతీయ రిజర్వు బ్యాంకు డిప్యూటీ గవర్నర్ శ్రీ R. గాంధీ అధ్యక్షత వహించిన పట్టణ సహకార బ్యాంకుల (UCBs) పై వున్నత స్థాయి సమితి (కమిటీ), మిగతా వాటితో కలిపి, పెద్ద బహుళ-రాష్ట్ర పట్టణ సహకార బ్యాంకుల (UCBs) స్వచ్ఛంద మార్పిడి జాయింట్ స్టాక్ కంపెనీలుగా (కంపెనీస్), మరియు కొన్ని ప్రమాణాలను కలిగిన పట్టణ సహకార బ్యాంకులు, చిన్న ఫైనాన్స్ బ్యాంకులు (SFBs) గా స్వచ్ఛంద మార్పిడిని సిఫారసు చేసింది. ఈ సిఫారసులను పరిగణనలోకి తీసుకొని, సూచించిన ప్రమాణాలకు అనుగుణముగా ఉన్న పట్టణ సహకార బ్యాంకులు స్వచ్చందంగా చిన్న ఫైనాన్స్ బ్యాంకులుగా (SFBs) బదిలీ కావడానికి అనుమతించబడతాయి. వివరణాత్మక పథకం విడిగా ప్రకటింపబడుతుంది.

5. ఎంఎస్ఎంఇ (MSME) రంగం యొక్క అధికారికీకరణ ను ప్రోత్సహించడం

ఫిబ్రవరి 2018 లో మొత్తం క్రెడిట్ సౌకర్యాలు రూ.250 మిలియన్లకు 180 రోజుల గడువు మీరిన ప్రకారం వున్న, వస్తు సేవా పన్ను (GST) క్రింద నమోదు చేయబడిన సూక్ష్మ చిన్న మరియు మధ్య తరహా సంస్థలు (MSMEs), వారి ఎక్సపోజర్స్ను కొన్ని పరిస్థితులకు లోబడి, వర్గీకరించడానికి బ్యాంకులు మరియు ఎన్.బి.ఎఫ్.సిలు తాత్కాలికంగా అనుమతించబడ్డాయి. వస్తు సేవా పన్ను (GST) క్రింద నమోదు చేయబడిన సూక్ష్మ చిన్న మరియు మధ్య తరహా సంస్థ (MSMEs)ల అధికారికీకరణ ను ప్రోత్సహించడానికి ఈ విధంగా చేయబడింది.

ఇన్ ఫుట్ క్రెడిట్ లింకేజెస్ మరియు సహాయక అనుబంధాలను దృష్టిలో ఉంచుకొని, బ్యాంకులు మరియు ఎన్.బి.ఎఫ్.సిలు, ఎంఎస్ఎంఇలకు వస్తు సేవా పన్ను (GST) క్రింద నమోదు చేయని వాటితో కూడా కలిపి, 180 రోజుల గడువు ప్రకారం, వారి ఎక్సపోజర్స్ను వర్గీకరించడానికి తాత్కాలికంగా అనుమతించబడ్డాయి.

రుణగ్రహీతల సెప్టెంబరు 1, 2017 నాటికి చెల్లింపులు మరియు తరువాత డిసెంబరు 31, 2018 నాటికి చెల్లించాల్సిన చెల్లింపులు, వాటి అసలు తేదీ నుండి 180 రోజుల లోపు చెల్లించబడాలి. తదనుగుణంగా ఆగస్టు 31, 2017 నాటికి ప్రామాణికంగా అర్హత పొంది, సెప్టెంబరు 1, 2017 నాటికి బాకీగా వున్న, తరువాత మరియు డిసెంబర్ 31, 2018 వరకు వారి అసలు గడువు తేదీ నుండి 180 రోజులు చెల్లించబడని ఎంఎస్ఎంఇ ఖాతాలు, బ్యాంకులు మరియు ఎన్.బి.ఎఫ్.సిలచే ప్రామాణికంగా వర్గీకరించబడతాయి.

వస్తు సేవా పన్ను (GST) క్రింద నమోదైన ఎంఎస్ఎంఇల ద్వారా జనవరి 1, 2019 నుండి చెల్లించాల్సిన బకాయిల విషయంలో, 180 రోజుల పూర్వ ప్రమాణంగా ఉన్న గడువు, ఆర్ధిక స్థిరత్వం కోసం, గరిష్టంగా 90 రోజులు దశలవారీగా, డిసెంబర్ 31, 2018 నాటికి జిఎస్టి కింద నమోదు చేయని సంస్థల కోసం, జనవరి 1, 2019 నుండి చెల్లించాల్సిన బకాయిల విషయంలో ఆస్తుల వర్గీకరణ వెంటనే 90 రోజులు నియమానికి కట్టుబడి ఉంటుంది.

వివరణాత్మక మార్గదర్శకాలు ప్రత్యేకంగా జారీ చేయబడుతున్నాయి.

6. ప్రధాన్ మంత్రి ఆవాస్ యోజన క్రింద సరసమైన గృహ రుణాల కోసం ప్రాధాన్యతా రంగం రుణాలు (పిఎస్ఎల్-PSL) మార్గదర్శక సూత్రాలు

ప్రధాన్ మంత్రి ఆవాస్ యోజన క్రింద సరసమైన గృహ రుణాల కోసం ప్రాధాన్యతా రంగం రుణాలు (పిఎస్ఎల్-PSL) ఏకీకృతం చెయ్యటం కోసం సంబంధించి, మరియు ఆర్థికంగా బలహీనమైన సెక్షన్లు మరియు దిగువ ఆదాయం సమూహాల కోసం తక్కువ ధర గృహాలను అందించడానికి, ప్రస్తుతమున్న రూ. 28 లక్షల నుంచి మెరుగైన మెట్రోపాలిటన్ కేంద్రాలలో రూ.35 లక్షల (పది లక్షల జనాభా పైన) వరకు PSL అర్హత కోసం రుణ పరిమితులు, మరియు ప్రస్తుతం ఉన్న రూ. 20 లక్షల నుండి ఇతర కేంద్రాలలో రూ.25 లక్షల వరకు, ఏదేమైనా మెట్రోపాలిటన్ సెంటర్ మరియు ఇతర కేంద్రాలలో వరుసగా రూ. 45 లక్షలు మరియు రూ. 30 లక్షలకు మించరాదు. ఈ విషయంలో సర్కులర్ జూన్ 30, 2018 లోగా జూన్ 30, 2018 చేయబడుతుంది.

7. తక్కువ టికెట్ హౌసింగ్ లో ఉద్భవిస్తున్నపరిణామాలు

హౌసింగ్ ఋణాల సమాచారం గురించి అప్రమత్త విశ్లేషణ తరువాత, రెండు లక్షల రూపాయల వరకు టికెట్ పరిమాణం కోసం NPA ల స్థాయి ఎక్కువగా ఉందని, అది బాగా పెరుగుతుందని గమనించబడింది. బ్యాంకులు వారి స్క్రీనింగ్ బలోపేతం చేయాలి మరియు ప్రత్యేకంగా ఈ విభాగానికి రుణాలను ఇవ్వడం, వాటిని ఫాలో అప్ చేయడం అవసరం. భారతీయ రిజర్వు బ్యాంకు ఈ రంగాన్ని చాలా దగ్గరగా పర్యవేక్షిస్తుంది మరియు LTV నిష్పత్తులను కట్టడి చేయడం మరియు / లేదా రిస్క్ వెయిట్లను పెంచడం వంటి తగిన విధాన ప్రతిస్పందనను పరిశీలిస్తుంది.

8. ఇన్ఫ్రాస్ట్రక్చర్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ ట్రస్ట్స్ (ఇన్విట్స్ InvITs) లో పోషక సంస్థ (స్పాన్సర్) గా పెట్టుబడులు పెట్టడానికి కోర్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ కంపెనీలను అనుమతించడం

బ్యాంకింగేతర ఆర్ధిక కంపెనీలు (ఎన్ బి ఎఫ్ సిలు) గా భారతీయ రిజర్వు బ్యాంకుతో రిజిస్టర్డ్ అయిన కోర్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ కంపెనీలు (సిఐసిలు) ప్రాధమికంగా గ్రూప్ కంపెనీలలో పెట్టుబడులు పెడతాయి మరియు ఇతర ఎన్ బి ఎఫ్ సి కార్యకలాపాలను నిర్వర్తించవు. ఇవి నికర ఆస్తులలో కనీసం 90 శాతం వరకు, ఈక్విటీ వాటాలు, ప్రాధాన్యతా వాటాలు, బాండ్లు, డిబెంచర్లు, అప్పు, ఋణాలు గా వారి గ్రూపు కంపెనీలలో పెట్టుబడి పెట్టాలి. గ్రూప్ కంపెనీలలో ఈక్విటీ పెట్టుబడులు కనీసం 60 శాతం నికర ఆస్తుల శాతం గా ఉండాలి. ఇన్ఫ్రాస్ట్రక్చర్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ ట్రస్ట్స్ (InvITs) లో పెట్టుబడి ద్వారా మౌలిక సదుపాయాల అభివృద్దిని ప్రోత్సహించేందుకు, కోర్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ కంపెనీలు (సిఐసిలు) ఇన్విట్ జారీకి పోషక సంస్థ (స్పాన్సర్) గా వ్యవహరించడానికి మరియు సమూహ సంస్థలలో ఇన్విట్ పెట్టుబడుల కోసం 60 శాతం ఉప పరిమితిలో భాగంగా ఇన్విట్ యూనిట్స్ యొక్క తమ హోల్డింగ్సుని పరిగణనలోకి తీసుకోవడానికి అనుమతినివ్వాలని నిర్ణయించబడ్డాయి. ఇన్విట్స్ పై ఇటువంటి సిఐసి ల ఎక్సపోజర్ వారి హోల్డింగ్సుకు స్పాన్సర్లుగా పరిమితం చేయబడతాయి మరియు ఏ సమయంలోనైనా, సెక్యూరిటీస్ అండ్ ఎక్స్చేంజ్ బోర్డ్ ఆఫ్ ఇండియా (సెబీ) (ఇన్ఫ్రాస్ట్రక్చర్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ ట్రస్ట్స్) రెగ్యులేషన్స్, 2014 లో సూచించిన కాలము, పరిమితులకు మించరాదు. అవసరమైన సూచనలు ఒక వారం లోపు జారీ చేయబడతాయి.

II. ఆర్థిక మార్కెట్లు

9. లిక్విడిటీ అడ్జస్ట్మెంట్ ఫెసిలిటీ (LAF) సమతౌల్యం - అంతర్జాతీయ ప్రమాణాలతో హెయిర్కట్స్ (Haircuts)

ప్రస్తుతం భారతీయ రిజర్వు బ్యాంకు రిపో / మార్జినల్ స్టాండింగ్ ఫెసిలిటీ (MSF) విండో ద్వారా అర్హమైన అనుషంగికం ద్వారా మార్కెట్ భాగస్వాములకు రూపాయి లిక్విడిటీని అందిస్తుంది. రెపో / MSF లో పాల్గొనేవారు హామీగా సమర్పించిన కేంద్ర ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీలు (టి-బిల్లులతో సహా) మరియు రాష్ట్ర అభివృద్ధి రుణాలు (ఎస్.డి.ఎల్ SDLలు) లో 4 శాతం మరియు 6 శాతం ప్రారంభ మార్జిన్, వరుసగా వర్తింపచేస్తున్నారు. మిగిలి ఉన్న అన్ని సెక్యూరిటీలకు మార్జిన్ అవసరం, మిగిలిన పరిపక్వత తో సంబంధం లేకుండా ఒకటే కాబట్టి, ప్రస్తుత వ్యవస్థ మిగిలిన సెక్యూరిటీలలో మార్కెట్ రిస్క్ భేదాన్ని గుర్తించదు.

సమీక్ష మరియు అంతర్జాతీయ ప్రమాణాలకు అనుగుణంగా, ఆగష్టు 1, 2018 నుండి - దాని మిగిలిన పరిపక్వత ఆధారంగా అనుమతులపై ప్రారంభ మార్జిన్ ప్రారంభించాల్సిన అవసరం ఉంది. కేంద్ర ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీల కోసం ప్రారంభ మార్జిన్ అవసరాలు మిగిలిన ఐదు బకెట్లు అవశేష పరిపక్వతలో 0.5 శాతం నుండి 4 శాతం వరకు ఉంటాయి. ఎస్.డి.ఎల్ ల విషయంలో ప్రాధమిక మార్జిన్ అవసరాన్ని అదే పరిపక్వత బకెట్ల కోసం 2.5 శాతం నుండి 6.0 శాతం వరకు ఉంటుంది. ఎస్.డి.ఎల్ లు పబ్లిక్ రేటింగ్ పొందేందుకు రాష్ట్ర ప్రభుత్వాలను ప్రోత్సహించే దృష్టితో, ఎస్.డి.ఎల్.ల యొక్క ప్రాధమిక మార్జిన్ అవసరాన్ని అదే పరిపక్వత బకెట్లు కోసం ఇతర ఎస్.డి.ఎల్ ల కంటే 1.0 శాతం తక్కువగా నిర్ణయించబడతాయి, అంటే 1.5 శాతం నుండి 5.0 శాతం వరకు ఉంటుంది. ఈ విషయంలో ఒక సర్కులర్ నేడు జారీ చేయబడుతుంది.

10. ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీల మార్కెట్లో పాల్గొనడాన్ని మెరుగుపర్చడం

(i) ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీల షార్ట్ సేల్

కేంద్ర ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీల (G-Secs) షార్ట్ సేల్, పాల్గొనేవారికి వడ్డీ రేట్లు రెండు- మార్గాల వీక్షణను వ్యక్తీకరించడానికి మరియు ధరల ఆవిష్కరణను మెరుగుపర్చడానికి ఒక ఉపకరణంగా, ఫిబ్రవరి 2006లో ప్రవేశపెట్టబడింది. ప్రస్తుతం, షెడ్యూల్డ్ వాణిజ్య బ్యాంకులు, ప్రాధమిక డీలర్లు మరియు బాగా నిర్వహింపబడుతున్న కొన్ని పట్టణ సహకార బ్యాంకులు (యుసిబిలు), షార్ట్ సేల్ లావాదేవీలను చేపట్టేందుకు అనుమతించబడతాయి. షార్ట్ సేల్ లావాదేవీలు చేపట్టడానికి ఎంటిటీ-వారీగా మరియు (లిక్విడ్ లేదా ఇల్లిక్విడ్) భద్రతా వారీ పరిమితులు ఉన్నాయి. జి-సెక్ మరియు రెపో మార్కెట్ను మరింత బలోపేతంగా మార్చే ఉద్దేశ్యంతో, అర్హమైన షార్ట్ సేల్ లో పాల్గొనే వారిని విస్తృత పర్చడం మరియు జి-సెక్ లో షార్ట్ సేల్ కోసం ఎంటిటీ-వారీగా మరియు సెక్యూరిటీ కేటగిరి-వారీగా పరిమితులు సడలించాలని ప్రతిపాదించబడింది. ఈ విషయంలో ఒక సర్కులర్ జూన్ 2018 చివరి నాటికి జారీ చేయబడుతుంది.

(ii) ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీలలో 'జారీ చేసిన' మార్కెట్

కేంద్ర ప్రభుత్వ సెక్యూరిటీల (జి-సెక్) లో 'జారీ చేసిన' (WI) మార్కెట్ మే 2006 లో, ఫిస్కల్ రెస్పాన్సిబిలిటీ అండ్ బడ్జెట్ మేనేజ్మెంట్ (FRBM) చట్టం 2003లో, మెరుగైన నిర్వహణ ద్వారా రుణ జారీ ఫ్రేంవర్క్ ను బలోపేతం చేసేందుకు మరియు వేలం రిస్క్ విస్తృత పర్చడం కొరకు పరిచయం చేయబడింది. ప్రస్తుతం, WI మార్కెట్లో దీర్ఘకాల స్థితులు వేలంలో పాల్గొనడానికి అర్హత పొందిన ఎవరైనా తీసుకోవచ్చు, బ్యాంకులు మరియు ప్రాధమిక డీలర్లు (PDs) స్వల్ప కాల స్థితులకు మాత్రమే అనుమతించబడతాయి. ఇంకా, బ్యాంకుల మరియు పిడిఎఫ్ ల యొక్క స్వల్ప స్థితిని జారీ చేసిన మొత్తంలో 5 శాతం వద్ద ఉంచారు. పార్టిసిపేషన్స్ నిబంధనలను క్రమంగా తగ్గించడం జరిగింది. జి-సెక్ (G-Secs) మార్కెట్టును మరింతగా పెంచే లక్ష్యంతో, పాల్గొనేవారి అర్హతలను సరళీకృతం చేయాలని మరియు జారీచేసిన మార్కెట్లో స్థానాలు చేపట్టడానికి సంస్థాగత పరిమితులను సడలించాలని ప్రతిపాదించబడింది. ఈ విషయంలో ఒక సర్కులర్ జూన్ 2018 చివరి నాటికి జారీ చేయబడుతుంది.

11. స్వతంత్ర ప్రాథమిక డీలర్ల (SPDs) కార్యకలాపాల విస్తరణ

స్వతంత్ర ప్రాథమిక డీలర్లు (SPDs) క్రమంగా ప్రత్యామ్నాయ మార్గాల్లో జి-సెక్ కార్యకలాపాలకు మించి విభిన్న పరిమితుల్లో సాగించడానికి అనుమతించబడ్డాయి. తమ FPI ఖాతాదారులకు సమగ్రమైన సేవలను అందించేందుకు SPDలకు సులభతరం చేయడానికి, SPD లకు పరిమితమైన విదేశీ మారక లైసెన్స్ అందించడానికి నిర్ణయించబడింది. ఈ విషయంలో ఒక సర్కులర్ జూన్ 2018 చివరి నాటికి జారీ చేయబడుతుంది.

12. మార్కెట్ దుర్వినియోగ నిబంధనలు

ఆర్ధిక మార్కెట్లలో కార్యకలాపాలు మరియు భాగస్వామ్యం పెంచడానికి మరియు బ్యాంకింగ్ వ్యవస్థ యొక్క ఆర్ధిక స్పందనను పునఃపంపిణీ చేయడానికి వివిధ నియంత్రణ కార్యక్రమాలు నిలకడగా చేపట్టబడ్డాయి. ఏకకాలంలో, దుర్వినియోగ మార్కెట్ విధానాలను నిరోధించడానికి నిబంధనలు బలోపేతం చేయాలి. బ్యాంకులు మరియు ఇతర సభ్యుల స్వచ్ఛంద దత్తత కోసం ఒక సరసమైన అభ్యాస కోడ్ (FPC) ను స్థిర ఆదాయం మనీ మార్కెట్ మరియు డెరివేటివ్స్ అసోసియేషన్ ఆఫ్ ఇండియా (FIMMDA) అభివృద్ధి చేసింది. ఫారిన్ ఎక్స్ఛేంజ్ డీలర్స్ అసోసియేషన్ ఆఫ్ ఇండియా (FEDAI) కూడా ఇండియన్ ఫారిన్ ఎక్స్ఛేంజ్ (ఎఫ్ఎక్స్) మార్కెట్ లోని భాగస్వాములకు, ఎఫ్ఎక్స్ గ్లోబల్ కోడ్ - ఎఫ్ఎక్స్ మార్కెట్ కోసం ప్రపంచ వ్యాప్త ప్రవర్తనా నియమావళి ని (కి) అధిక నైతిక ప్రమాణాల ద్వారా నియంత్రించబడే బలమైన, సరసమైన, ద్రవ, బహిరంగ మరియు సరైన పారదర్శక మార్కెట్ కోసం అంగీకరించింది. భారతీయ రిజర్వు బ్యాంకు చే నియంత్రించబడ్డ మార్కెట్లలో దుర్వినియోగాన్ని నివారించడానికి, ఉత్తమ ప్రపంచ విధానాలకు అనుగుణంగా నిబంధనలను ప్రవేశపెట్టాలని ప్రతిపాదించింది. సంప్రదింపుల కోసం ముసాయిదా నియమావళి (డ్రాఫ్ట్ రెగ్యులేషన్) ఆగస్టు 2018 చివరి నాటికి జారీ చేయబడుతుంది.

13. కేంద్ర కౌంటర్ పార్టీలకు విధాన చట్రం (పాలసీ ఫ్రేంవర్క్)

ఆర్ధిక మార్కెట్లలో కేంద్ర కౌంటర్-పార్టీలు (CCPs) కీలక పాత్ర పోషిస్తున్నాయి. సీసీపీలు వాటి ద్వారా పనిచేసిన మార్కెట్లలో హామీనిచ్చే సెటిల్మెంట్ సేవలను అందిస్తాయి మరియు పాల్గొనేవారికి కౌంటర్ పార్టీ ప్రమాదాన్ని తగ్గించటానికి, తద్వారా వ్యవస్థాగత నష్టాన్ని తగ్గిస్తాయి. ఈ సంస్థలు సమర్థవంతమైన మరియు ఉపయుక్తమైన రీతిలో పనిచేయడానికి, విదేశీ కేంద్ర కౌంటర్-పార్టీల గుర్తింపు కోసం ఫ్రేంవర్క్, ఇంకా మూలధన అవసరాలు మరియు పాలనా ఫ్రేంవర్క్ వంటి వాటిని అన్ని సీసీపీల కోసం భారతీయ రిజర్వు బ్యాంకు ప్రవేశపెడుతుంది. ఈ ఆదేశాలు జూలై 2018 చివరి నాటికి జారీ చేయబడతాయి.

III. రుణ నిర్వహణ

14. కన్సాలిడేటెడ్ సింకింగ్ నిధి (సిఎసెఫ్) మరియు రాష్ట్ర ప్రభుత్వాల హామీ విముక్తి నిధి (జిఆర్ఎఫ్)

రిజర్వు బ్యాంకుతో తమ రుణాలను తిరిగి చెల్లించే బఫర్ గా కన్సాలిడేటెడ్ సింకింగ్ నిధి (సిఎసెఫ్) మరియు రాష్ట్ర ప్రభుత్వాల హామీ విముక్తి నిధి (జిఆర్ఎఫ్)ని భారతీయ రిజర్వు బ్యాంకుతో, రాష్ట్ర ప్రభుత్వాలు కొనసాగిస్తున్నాయి. ప్రస్తుతం, రాష్ట్ర ప్రభుత్వాలు రిజర్వ్ బ్యాంక్ నుండి స్పెషల్ డ్రాయింగ్ ఫెసిలిటీ (SDF) ను CSF మరియు GRF లో నిధుల అనుషంగికకు వ్యతిరేకంగా పొందవచ్చు. రాష్ట్ర ప్రభుత్వాలకు అందించే వేస్ అండ్ మీన్స్ అడ్వాన్సస్ (WMA) రెపో రేట్ కన్నా 100 బిపిఎస్ దిగువకు వడ్డీ రేట్ విధించబడుతుంది. ఈ నిధుల తగిన నిర్వహణలో రాష్ట్ర ప్రభుత్వాలను ప్రోత్సహించటానికి మరియు ఈ నిధుల యొక్క కార్పస్ను పెంచడానికి, SDF పై వడ్డీ రేటును రెపో రేటు క్రింద 100 bps నుండి 200 bps దిగువకు తగ్గించాలని నిర్ణయించబడింది. ఈ విషయంలో ఒక సర్కులర్ జూన్ 2018 చివరి నాటికి జారీ చేయబడుతుంది.

IV. చెల్లింపు మరియు సెటిల్మెంట్

15. చెల్లింపు సిస్టమ్స్ యొక్క అధికారికం

రిటైల్ చెల్లింపుల మార్కెట్ పరిపక్వతతో, ఆర్థిక స్థిరత్వ దృక్పథం నుండి రిటైల్ చెల్లింపు విధానాలలో కేంద్రీకరణ రిస్క్ తగ్గించబడాలి. ఎక్కువమంది పాన్-ఇండియా చెల్లింపు సిస్టమ్స్ పాల్గొనడానికి ప్రోత్సహించాలని రిజర్వు బ్యాంకు యోచిస్తోంది, తద్వారా ఈ రంగములో ఆవిష్కరణ మరియు పోటీలకు నింపడానికి వీలుంటుంది. ఈ విషయమై ఒక విధాన పత్రం ప్రజల సంప్రదింపుల కోసం సెప్టెంబర్ 30, 2018 నాటికి వెలువరించబడుతుంది.

V. కరెన్సీ మేనేజ్మెంట్

16. భారతీయ బ్యాంకు నోట్లను ఉపయోగించడంలో దృష్టి లోపం వున్న వారు ఎదుర్కొంటున్న సవాళ్ళను తగ్గించడం

దృష్టి లోపం వున్న వారు భారతీయ బ్యాంకు నోట్ల రోజువారీ వాడకంలో ఎదుర్కొంటున్న సవాళ్ళను భారతీయ రిజర్వ్ బ్యాంక్ చాలా సున్నితంగా తీసుకుంటుంది. బ్యాంకు నోట్లలో ఏదైనా మార్పు జరపడానికి ముందు, వేరు వేరు ఫోరాలతో ఎప్పటికప్పుడు సంప్రదింపులు జరుపుతున్నప్పటికీ, సాంకేతిక పురోగతి దృష్టితో, భారతీయ బ్యాంకు నోట్లను దృష్టి లోపం వున్న వారికి, వారి దైనందిన కార్యకలాపాల్లో మరింత అనువుగా చేయడానికి కొత్త మార్గాలను తెరిచింది. దీని ప్రకారం, దృష్టి లోపం వున్న వారికై పాటుపడే వివిధ సంస్థలతో సంప్రదించి, బ్యాంకు నోట్లను గుర్తించడంలో వారికి తగిన పరికరాన్ని లేదా యంత్రాంగం అభివృద్ధి చేయగల సాధ్యతను, భారతీయ రిజర్వ్ బ్యాంక్ అన్వేషిస్తుంది. ఆరు నెలల్లో ఈ విషయంలో అవసరమైన మార్గదర్శకాలను, రిజర్వ్ బ్యాంక్ జారీ చేస్తుంది.

VI. డేటా నిర్వహణ

17. ‘ప్రజా రుణ రెజిస్ట్రీ’ (పబ్లిక్ క్రెడిట్ రెజిస్ట్రీ - PCR) పై ఉన్నత స్థాయి టాస్క్ ఫోర్స్ ఏర్పాటు:

అక్టోబర్ 4, 2017 నాటి అభివృద్ధి మరియు నియంత్రణా విధాన ప్రకటన లో ప్రకటించిన విధంగా, ప్రజా రుణ రెజిస్ట్రీ (పబ్లిక్ క్రెడిట్ రెజిస్ట్రీ - PCR) పై భారతీయ రిజర్వు బ్యాంకు ద్వారా ఒక ఉన్నత స్థాయి టాస్క్ ఫోర్స్ (చైర్మన్: శ్రీ యశ్వంత్ ఎం. దియోస్థలి) ఏర్పరచబడినది. ఈ టాస్క్ ఫోర్స్, ప్రస్తుతం లభించుతున్న రుణ సమాచారం, ఉన్నటువంటి సమాచార లభ్యతల (యుటిలిటీస్) పరిపూర్ణతల మీద మరియు ఉన్నటువంటి లోపాలను (గ్యాప్స్) ఎటువంటి PCR ద్వారా పూరించ వచ్చో, సమీక్ష చేస్తుంది. ఋణం ఫై ప్రస్తుతం లభ్యమయ్యే సమాచారం, ఇప్పటికే ఉన్న సమాచార వినియోగాలు యొక్క సంపూర్ణత, ప్రస్తుత లభ్యతనుసమీక్షించటానికి రిజర్వ్ బ్యాంక్ క్రెడిట్ సమాచారం, మరియు PCR చేత ఉన్నటువంటి లోపాలను (గ్యాప్స్) సమీక్ష చేస్తుంది. ఏప్రిల్ 4, 2018న తన నివేదిక సమర్పించిన టాస్క్ ఫోర్స్, సమాచార అసమానతలను, రుణాలను ప్రోత్సహించడానికి, ఆర్ధిక వ్యవస్థలో క్రెడిట్ సంస్కృతిని బలపరిచేందుకు, PCRను భారతీయ రిజర్వు బ్యాంకు ఏర్పాటు చేయాలని సిఫారసు చేసింది. రిజర్వు బ్యాంక్ టాస్క్ ఫోర్స్ యొక్క సిఫారసులను పరిగణనలోకి తీసుకుంది మరియు PCR ను మాడ్యులర్ మరియు దశల రూపంలో ఏర్పాటు చేయాలని నిర్ణయించింది. టాస్క్ ఫోర్స్ యొక్క నివేదిక నేడు రిజర్వు బ్యాంకు వెబ్సైట్లో ప్రజలకు విడుదల చేయబడుతుంది. PCRను ఏర్పాటు చేయడంలో తదుపరి దశల కోసం లాజిస్టిక్స్ ను డిజైన్ చేయడంలో సహాయపడటానికి ఒక ఇంప్లిమెంటేషన్ టాస్క్ ఫోర్స్ (ఐటిఎఫ్) రిజర్వు బ్యాంకు చేత ఏర్పాటు చేయబడింది.

18. సరళీకృత డబ్బు పంపటం పథకం (LRS) కోసం డేటా మరియు నిర్వచనాల సమైక్యత

ఏప్రిల్ 5, 2018 న ప్రకటించిన మొదటి ద్వై మాసిక ద్రవ్య విధాన ప్రకటన 2018-19 ప్రకారం, ఆధీకృత డీలర్ (AD) బ్యాంకుల ద్వారా సరళీకృత డబ్బు పంపటం పథకం (LRS) క్రింద వ్యక్తిగత లావాదేవీల రోజువారీ నివేదిక కోసం వ్యవస్థను ప్రవేశపెట్టారు. ఈ వ్యవస్థ ఆర్థిక సంవత్సరంలో ఒక వ్యక్తి పంపిన డబ్బు వీక్షించటానికి ఆధీకృత డీలర్ బ్యాంకులను అనుమతిస్తుంది, అందువలన పర్యవేక్షణను మెరుగుపరుస్తుంది మరియు LRS పరిమితులకు అనుగుణంగా భరోసా ఇస్తుంది. డబ్బు పంపే (రెమిట్టర్)-వారీగా డేటాను సమీకరించేందుకు, ఒక ప్రత్యేక ఐడెంటిఫైయర్ వలె డబ్బు పంపే (రెమిట్టర్) వారి యొక్క శాశ్వత ఖాతా సంఖ్య (పాన్ PAN) ను సేకరించటం, అనుమతించబడిన 25,000 డాలర్ల వరకు ఉన్న వాడుక ఖాతా లావాదేవీలకు బదులు ఇప్పుడు ఎల్ఆర్ఎస్ క్రింద జరిపే అన్ని లావాదేవీలకు తప్పనిసరి చేయటానికి అనుమతించబడింది. ఇప్పటివరకు దగ్గర బంధువుల నిర్వహణ కోసం ఎల్ఆర్ఎస్ క్రింద అనుమతించబడిన లావాదేవీల సందర్భంలో, కంపెనీల చట్టం, 1956 బదులుగా కంపెనీల చట్టం, 2013 లో ఇచ్చిన నిర్వచనం తో 'బంధువు' యొక్క నిర్వచనం సమలేఖనం చేయాలని నిర్ణయించబడింది.

జోస్ జె. కట్టూర్
చీఫ్ జనరల్ మేనేజర్

పత్రికా ప్రకటన సంఖ్య: 2017-2018/3191